7月河南省牽頭十二省聯(lián)盟創(chuàng)傷集采，9月國家組織人工關(guān)節(jié)集采，而脊柱也將大概率進入下一輪國采。從創(chuàng)傷到關(guān)節(jié)到脊柱，骨科耗材集采品種正不斷擴圍。
對于骨科企業(yè)而言，集采中標(biāo)，高利潤產(chǎn)品面臨大幅降價，企業(yè)利潤會形成一定沖擊。集采失標(biāo)，意味著產(chǎn)品很有可能失去市場。
那么在經(jīng)過創(chuàng)傷十二省聯(lián)盟集采和關(guān)節(jié)國采后，國產(chǎn)骨科企業(yè)第三季度分別交出了怎么樣的成績單呢？
威高骨科營收穩(wěn)定，集采影響暫未體現(xiàn)
河南省十二省聯(lián)盟集采中，威高骨科鎖定板產(chǎn)品、旗下健力邦德品牌的髓內(nèi)釘、威高海星品牌的鎖定板中標(biāo)價格相對較高；關(guān)節(jié)國采中，威高旗下的威高海星、威高亞華兩個品牌分別提交的四個產(chǎn)品均成功中標(biāo)。
威高骨科第三季度實現(xiàn)營收4.75億元，同比增長10.56%；實現(xiàn)歸母凈利潤1.25億元，同比增長8.47%。
威高在季度報表中提到，十二省聯(lián)盟采購周期自2021年11月1日至2022年10月31日，關(guān)節(jié)國采自2022年3-4月起執(zhí)行人工關(guān)節(jié)集中帶量采購。因此，集采對威高骨科的影響未能在三季報中有所體現(xiàn)。
對于國采，威高提到，國家集中帶量采購的實施，有助于提升公司市場份額。公司將抓住機遇，依托產(chǎn)品技術(shù)優(yōu)勢，及全面的物流配送、倉儲運輸提供的有利條件，積極響應(yīng)國家政策，對國家、各省市的相關(guān)政策動態(tài)進行跟蹤、研究，做好市場銷售布局，提升市場占有率。
大博醫(yī)療增速放緩，經(jīng)銷商進貨減少
河南省牽頭的十二省采購聯(lián)盟和國家組織集采分別對骨科創(chuàng)傷類和關(guān)節(jié)類產(chǎn)品進行集中帶量采購，大博醫(yī)療產(chǎn)品均全線中標(biāo)。
大博醫(yī)療第三季度實現(xiàn)營收4.58億元，同比增長4.86%；實現(xiàn)歸母凈利潤1.36億元，同比下降16.43%。
2021年Q1-Q3收入同比增速分別為62.84%、6.57%、4.86%，相比2019年的復(fù)合增速分別為31.31%、20.28%、18.43%，增速有所放緩。
對此，大博醫(yī)療表示，2021年7月及9月，受骨科帶量采購影響，三季度公司經(jīng)銷商進貨減少，經(jīng)營業(yè)績有所波動。
三友醫(yī)療增收不增利，銷售研發(fā)投入持續(xù)加大
河南等十二省（區(qū)、市）骨科創(chuàng)傷聯(lián)盟帶量采購中，三友醫(yī)療的普通接骨板系統(tǒng)、鎖定加壓接骨板系統(tǒng)（含萬向）、髓內(nèi)釘系統(tǒng)三個產(chǎn)品系列均以相對高位價格A組中標(biāo)。
三友醫(yī)療第三季度實現(xiàn)營收1.58億元，同比增長33.28%；實現(xiàn)歸母凈利潤0.43億元，同比增長2.85%，遠(yuǎn)低于營收的增長速度。
增收不增利與三友醫(yī)療研發(fā)和銷售費用增長密切相關(guān)。第三季度研發(fā)投入達到1,566.43萬元，同比增長122.38%，前三季度研發(fā)投入共計3,683.15萬元，同比增長86.90%。前三季度銷售費用21,425.3萬元，同比增長71.25%。
一方面是公司繼續(xù)加大研發(fā)投入和研發(fā)團隊建設(shè)，另一方面是開始大規(guī)模拓展銷售渠道。三友醫(yī)療在三季報中提到，以創(chuàng)傷產(chǎn)品帶量采購中標(biāo)為契機，對公司銷售團隊和經(jīng)銷渠道進行協(xié)調(diào)整合，促進公司脊柱業(yè)務(wù)渠道的進一步下沉，繼續(xù)擴大市場份額，提升市場占有率。
集采后，骨科機器人賽道升溫
集采解決了骨科手術(shù)價格高昂的問題，但骨科仍面臨手術(shù)量大，且目前醫(yī)生資源難以滿足不斷增長的手術(shù)需求的問題。據(jù)了解，中國骨科手術(shù)量迅猛增長，預(yù)計到2021年，我國每年關(guān)節(jié)置換手術(shù)量接近100萬臺，脊柱手術(shù)量接近80萬臺，且將繼續(xù)保持兩位數(shù)增速。
而骨科手術(shù)機器人是解決這兩個問題的關(guān)鍵，且能提升手術(shù)質(zhì)量、實現(xiàn)精準(zhǔn)醫(yī)療因此。因此集采后，骨科手術(shù)機器人賽道已經(jīng)成為下一個藍海市場。
賽道有多火熱，看投融資動向也能窺之一二。2021年至今，國內(nèi)骨科手術(shù)機器人領(lǐng)域完成了約10起融資事件，覆蓋創(chuàng)傷、關(guān)節(jié)、脊柱等不同品類，融資額累計超數(shù)十億。
目前我國的天智航、微創(chuàng)醫(yī)療機器人、鍵嘉機器人、元化智能等，以及國外的美敦力、史塞克、捷邁邦美、Orthotaxy、Acrobo等眾多企業(yè)都在積極布局這一領(lǐng)域。
天智航被譽為“國產(chǎn)手術(shù)機器人第一股”，專注于骨科手術(shù)機器人的研發(fā)、生產(chǎn)、銷售和服務(wù)，且有著成熟的商業(yè)化路徑。公開資料顯示，天智航已經(jīng)與100余家頂級的合作醫(yī)療機構(gòu)進行深度合作，順利完成上萬臺骨科手術(shù)，是我國骨科手術(shù)機器人領(lǐng)域中較為領(lǐng)先的存在。目前天璣骨科機器人已研發(fā)至第三代。
近日國內(nèi)骨科手術(shù)機器人創(chuàng)新平臺鑫君特也完成數(shù)億元B輪融資，核心產(chǎn)品ORTHBOT是自主研發(fā)的中國首個具備主動置針功能的全智能脊柱手術(shù)機器人，已于今年年初獲得NMPA注冊證。相比于單純導(dǎo)航定位的機器人，ORTHBOT實現(xiàn)了導(dǎo)航定位+手術(shù)執(zhí)行的功能，是一款真正意義上的骨科手術(shù)機器人；此外，截骨模塊（全球首創(chuàng)）和關(guān)節(jié)置換手術(shù)機器人也在同步加速研發(fā)中。
骨科機器人賽道玩家不斷涌現(xiàn)的同時，政策利好頻傳。一方面手術(shù)機器人配置許可審批流程趨于簡化，從申請到批準(zhǔn)僅需2-3個月，醫(yī)療機構(gòu)申請購買手術(shù)機器人更為方便；另一方面政策也在逐漸放寬采購限制，2020年7月，國家上調(diào)了大型醫(yī)療器械配置規(guī)劃數(shù)量，至2020年末的全國手術(shù)機器人裝機數(shù)量由調(diào)整前的197臺升至調(diào)整后的268臺，上升36.04%。
另外，上海北京先后宣布手術(shù)機器人被納入醫(yī)保使用范圍，為手術(shù)機器人加速普及照進了新的曙光。
隨著技術(shù)提升疊加政策利好，骨科手術(shù)機器人市場已經(jīng)從導(dǎo)入期，逐步過渡到成長期，國內(nèi)手術(shù)機器人市場將逐漸拉開商業(yè)化序幕。